IRAをはじめるにあたって、またポートフォリオの資産分配にあたっての質問です。

patsuさん、すごく良く勉強されたようですね。現在は株価下落で今までは一般的だった方法がそのまま通用するか分からない状況です。そのため、なかなかコメントしにくいのですが、自分の意見も交えて書いてみます。

「1. 同じ金額を投資した場合、FundのPriceが安い時にはより多くのShareが買え、高い時には少なめのShareしか買えない。」

これはドルコスト平均法のことですね。毎回、同じ金額を買うことにすればこのようになります。

「2. 一旦購入したShare数（？）は、そのFundの価格が上下しようとも売り買いしない限りはShare数に変化はない。」

その通りです。ただし、分配金（Distribution)を再投資した場合はそのときに新たにShareを買うことになるので増えます。再投資は一旦自分でお金を受け取って、その瞬間に同じファンドを買うことを自動的にするものです。

もし今後、株価が上がっていくのであれば、今が買い時というのは、確かにそうかもしれません。ただし、最近、株価がピーク時と比べて大きく下がったから今後は上がる、という保証もないといえます。

Diversityを持たせるために違う資産クラスに分配するのはリスクを減らす一般的な戦略ですね。金利が下がっているので債券が値上がりしているのも事実です。では、債券投資を待ったほうが良いか？となると微妙です。今後、金利が上がれば債券価格は下がりますが(長期債券のほうが顕著です）、いつ金利が上がるかは分からず、さらに長期国債の買い入れ政策などで長期金利がさらに下がる可能性もあります。

答えにはなりませんが、401(k)の中だけで分配を考えるのではなく、例えば課税口座でCDや預貯金が十分にあれば、401(k)ではリスクを高くしても構わないという考えもありかもしれません。

$166,000の控除リミットですが、控除にならない分は「None Deductible IRA」という扱いで拠出することは可能です。一般的には控除にならないならメリットは少ないのですが、2010年にはIRAからRothIRAへのConvertの年収制限がなくなるので、それのためにIRAに満額出して出しておくことは良い考えです。ただし、Deductibleと None Deductible の拠出が混ざると、引き出す際に計算が面倒になります。拠出する前に税理士や会計士と相談すると良いでしょう。なお、$166,000のリミットが適用されるのは職場でリタイアメントプランが提供されていない場合です。

http://www.irs.gov/retirement/article/0,,id=202510,00.html

Non Profit組織の「Profit Sharing」ということで、それがリタイアメントプランに当たるかどうかはプランの説明や給与明細などの書類を見てみないと判断は難しいですね。間違ってしまうとせっかく有利になると思って投資しても間違っているとペナルティなどが課されますから、Tax Returnを準備してもらった会計士に相談してみるのはどうでしょうか？

またHRやAdministrationに「これはリタイアメントプランといえるか？」と聞いてみて明確な回答が得られれば参考になるでしょう。ただ、HRの人などは税理の専門家ではないので、回答が明確でなければ、やはり会計士に聞くことになります。

もし職場でリタイアメントプランが提供されている場合、リミットはさらに低く、夫婦合算の場合は$89,000で控除金額が減り始め、$109,000以上で全く控除できなくなります。これも前の発言でリンクしたIRSのページのContribution Limitで解説されています。